戴宗原是江州人，是江州知府蔡九手下的两院节级，学得道术做神行法，一日能行四百里至八百里，排梁山好汉第二十位。
他的性格特点是嫉恶如仇、侠肝义胆、脾气火爆，又有些头脑简单，直爽率真。《水浒传》中诗赞其“面阔唇方神眼突，瘦长清秀人作文人网Www.ZuoWenren.coM材，皂纱巾畔翠花开。黄旗书令字，红串映宣牌。健足欲追千里马，罗衫常惹尘埃，神行太保术奇哉。程途八百里，朝去暮还来。”
宋江发配到江州时戴宗与宋江相识。宋江在浔阳城楼墙题反诗被捉后，戴宗竭力相救，体现了他的嫉恶如仇，侠肝义胆。戴宗作为江州西院押牢节级，不枉他太保之名，凡新来囚犯，常例送银五两，倘若不给他按他自己的话说“我要结果你也不难，只似打杀一个苍蝇”，由此可见他的头脑简单，直爽率真。他无法拒绝朋友的请求，同时也让朋友无法无视他的危险，仗义和率真使他能交到许多的朋友。
戴宗是《水浒传》中一个比较重要的人物，他是梁山前期的前辈之一，是白龙庙聚义二十九人中的一个，为梁山做出的贡献也比较大，是不可多得的功臣。